Ngân hàng Nhà nước giảm lãi suất dự trữ bắt buộc: tiền gửi của ngân hàng thương mại sẽ ra sao?

Ngân hàng Nhà nước vừa ban hành một loạt quyết định điều chỉnh giảm các mức lãi suất áp dụng với tiền gửi dự trữ bắt buộc và tiền gửi vượt dự trữ bắt buộc của các tổ chức tín dụng. Đây là nhóm lãi suất ít được người gửi tiền cá nhân để ý, bởi nó không nằm trên bảng niêm yết tại quầy, nhưng lại gắn trực tiếp với cách các ngân hàng thương mại quản lý dòng tiền của mình. Động thái mới vì thế đáng đọc kỹ hơn vẻ ngoài khô khan của những con số phần trăm.

Theo các quyết định mới, lãi suất tiền gửi dự trữ bắt buộc bằng đồng Việt Nam của tổ chức tín dụng tại Ngân hàng Nhà nước là 0,8%/năm, giảm 0,4%/năm so với trước. Tiền gửi vượt dự trữ bắt buộc bằng đồng Việt Nam hưởng lãi suất 0%/năm. Với ngoại tệ, tiền gửi dự trữ bắt buộc là 0%/năm, còn tiền gửi vượt dự trữ bắt buộc là 0,05%/năm. Những con số này cho thấy phần tiền các ngân hàng gửi tại Ngân hàng Nhà nước ngoài mức bắt buộc gần như không còn sinh lời, ít nhất là với đồng Việt Nam.

Những mức lãi suất mới là gì

Không chỉ tổ chức tín dụng, các quyết định mới còn quy định mức lãi suất cho nhiều đối tượng gửi tiền khác tại Ngân hàng Nhà nước. Tiền gửi bằng đồng Việt Nam của Ngân hàng Phát triển Việt Nam, Ngân hàng Chính sách xã hội, quỹ tín dụng nhân dân và tổ chức tài chính vi mô được hưởng lãi suất 0,8%/năm. Đây là nhóm tổ chức có vai trò đặc thù trong hệ thống, từ cho vay chính sách đến tài chính vi mô ở cơ sở, nên mức lãi suất áp dụng cho họ được quy định riêng.

Với Kho bạc Nhà nước, tiền gửi bằng đồng Việt Nam tại Ngân hàng Nhà nước được hưởng lãi suất 1%/năm, cao hơn mức áp dụng cho các tổ chức tín dụng. Trong khi đó, tiền gửi bằng ngoại tệ của Kho bạc Nhà nước giảm từ 0,5% xuống còn 0,05%/năm, mức giảm khá mạnh. Còn Bảo hiểm tiền gửi Việt Nam, đơn vị đứng sau cơ chế bảo vệ người gửi tiền, được hưởng lãi suất 0,8%/năm với tiền gửi bằng đồng Việt Nam.

Vì sao động thái này đáng chú ý

Dự trữ bắt buộc là khoản tiền các tổ chức tín dụng phải gửi tại Ngân hàng Nhà nước theo tỷ lệ quy định, nhằm bảo đảm an toàn cho hệ thống. Phần tiền gửi vượt mức bắt buộc thường là tiền nhàn rỗi tạm thời mà ngân hàng chưa đưa vào cho vay hay đầu tư. Khi lãi suất của phần tiền này giảm về 0% với đồng Việt Nam, việc để tiền nằm yên tại Ngân hàng Nhà nước trở nên kém hấp dẫn hơn nhiều so với trước.

Ngân hàng thương mại chịu tác động ra sao

Theo đánh giá ban đầu, việc giảm lãi suất dự trữ bắt buộc và tiền gửi vượt dự trữ bắt buộc sẽ ảnh hưởng đến lợi nhuận của các ngân hàng thương mại với phần tiền gửi này.

Người gửi tiền cần hiểu gì

Với người gửi tiền cá nhân, điều cần nhớ là các mức lãi suất trong quyết định mới không phải lãi suất tiết kiệm tại quầy. Tiền gửi của người dân tại ngân hàng thương mại vẫn theo biểu lãi suất huy động do từng ngân hàng công bố. Vì vậy, không nên nhầm lẫn mức 0,8%/năm hay 0%/năm trong quyết định này với lãi suất mà mình nhận được khi gửi tiết kiệm.

Điều người gửi tiền có thể làm là theo dõi xem mặt bằng lãi suất huy động và cho vay có dịch chuyển theo sau quyết định này hay không. Nếu lãi suất cho vay hạ nhiệt, doanh nghiệp vay vốn rẻ hơn, hoạt động sản xuất kinh doanh có thêm dư địa, và đó mới là tác động lan tỏa mà người dân cảm nhận được rõ nhất. Trong ngắn hạn, quyết định mới chủ yếu là một bước điều chỉnh kỹ thuật trong điều hành chính sách tiền tệ, nhưng hướng đi của nó thì khá rõ ràng.

Nguồn tin: Báo Doanh nhân - Báo Pháp luật